Fundusze inwestycyjne zamknięte emitują certyfikaty inwestycyjne będące papierami wartościowymi.
Pytanie 65. W jaki sposób fundusze inwestycyjne zabezpieczają się przed nieudanymi inwestycjami?
Dywersyfikacja portfela to podstawowa metoda jaką kierują się zarządzający funduszami inwestycyjnymi. Ma ona na celu obniżenie poziomu ryzyka inwestycyjnego poprzez lokowanie środków w różne instrumenty finansowe.
Pytanie 64. Jak działa otwarty fundusz inwestycyjny?
Wartość aktywów w funduszach inwestycyjnych na koniec kwietnia 2020r. wynosiła 238,4 mld zł.
Pytanie 50. Jak działają kontrakty terminowe ?
Na rynku kontraktów terminowych możesz zarabiać, gdy na giełdzie panują spadki, ale nie zapominaj o bardzo wysokim ryzyku inwestycyjnym.
Pytanie 49. Co to jest hossa i bessa i jakie są ich cechy ?
Hossa i bessa występują na przemian – po hossie zawsze przychodzi bessa a po bessie hossa i tak w kółko.
Pytanie 47. Czym są akcje i prawa do akcji ?
W dniu 1 stycznia 2021 roku wszystkie akcje w formie papierowej z mocy prawa utracą swoją ważność.
Nowelizacja kodeksu spółek handlowych nakłada na spółki akcyjne i komandytowo – akcyjne obowiązek przeprowadzenia dematerializacji akcji.
Pytanie 46. Jaka jest różnica pomiędzy instrumentem finansowym a papierem wartościowym ?
Każdy papier wartościowy jest instrumentem finansowym ale nie każdy instrument finansowy jest papierem wartościowym.
Pytanie 26. Ile można zarobić na obligacjach korporacyjnych ?
Obligacje korporacyjne możemy nabyć na rynku pierwotnym lub wtórnym, przy czym na rynku pierwotnym obligacje występują w ofercie publicznej albo prywatnej. Oferta prywatna ma ustawowe ograniczenia i może być skierowana maksymalnie do 149 oznaczonych adresatów. Emitent nie może publicznie promować swojej oferty ani podawać warunków emisji ( oprocentowania, czasu trwania itp.). Z tego też względu większość inwestorów ma ograniczony dostęp do ofert prywatnych. Skąd wobec tego czerpać informacje na temat niepublicznych emisji obligacji ? Dla inwestorów zainteresowanych inwestowaniem w obligacje korporacyjne rozwiązaniem może być skorzystaniem z usług doradcy finansowego współpracującego z Domem Maklerskim za pośrednictwem, którego możesz składać zamówienia na imienne propozycje nabycia obligacji.
Zyski z inwestycji w obligacje korporacyjne są dużo wyższe niż oprocentowanie lokat bankowych. Informacje na temat wysokości oprocentowania oraz terminów wypłaty odsetek znajdują się w warunkach emisji obligacji stanowiących integralną część propozycji nabycia obligacji emitowanych w ramach programu emisji danej serii obligacji. Średnie zyski z obligacji korporacyjnych w ofercie niepublicznej kształtują się na poziomie 6 – 8 procent w skali roku. Co do zasady odsetki wypłacane z inwestycji w obligacje pomniejszone są o ,, podatek Belki ”
Myśląc o zyskach, nie można też zapominać o ryzyku związanym z inwestowaniem w obligacje, ale o ty napiszę następnym razem.
Napisz do mnie jeżeli jesteś zainteresowany inwestowaniem w obligacje – napisz tutaj >>
Pytanie 25. Jakie mamy rodzaje obligacji ?
Obligacje należą do kategorii dłużnych instrumentów finansowych i służą do lokowania środków w celu uzyskania odsetek od pożyczonego kapitału. Obligacje możemy podzielić według następujących kryteriów: rodzaju emitenta, okres wykupu, oprocentowania oraz ze względu na prawa i przywileje.
Podział obligacji ze względu na emitenta:
- Obligacje skarbowe- emitowane przez Skarb Państwa
- Obligacje korporacyjne – emitowane przez przedsiębiorstwa
- Obligacje komunalne – emitowane przez samorządy terytorialne
Podział obligacji ze względu na okres wykupu:
- Krótkoterminowe – czas trwania do 1 roku
- Średnioterminowe – czas trwania od 1-5 lat
- Długoterminowe – czas trwania powyżej 5 lat
Podział obligacji ze względu na rodzaj oprocentowania:
- Obligacje zerokuponowe – emitowane są z dyskontem a w terminie ich wykupu następuje jednorazowa płatność w wysokości wartości nominalnej np. kupujemy obligację o wartość nominalnej 100 zł za cenę 90 zł z terminem wykupu 12 miesięcy. W terminie zapadalność emitent wypłaca wartość nominalną obligacji w kwocie 100zł
- Obligacje o stałym oprocentowaniu – odsetki wypłacane są w ustalonych terminach np. miesięcznych kwartalnych lub rocznych. Wartość nominalna obligacji wypłacana jest w terminie zapadalności
- Obligacje zmiennoprocentowe – wysokość oprocentowania uzależniona jest od wysokości marży oraz inflacji lub wskaźnika WIBOR. Przykładem takich obligacji mogą być czteroletnie indeksowane obligacje skarbowe , których oprocentowanie w pierwszym, rocznym okresie odsetkowym wynosi 2,40% w skali roku. W kolejnych okresach odsetkowych oprocentowanie jest zmienne wyznaczane na podstawie wskaźnika inflacji i marży 1,25%. Odsetki są wypłacane co roku.
Podział obligacje ze względu na prawa i przywileje:
- Obligacje zamienne – posiadacz obligacji ma prawo do ich zamiany na akcje firmy emitującej obligacje
- Obligacje z opcją sprzedaży – obligatariusz ma prawo wykupu obligacji przed terminem zapadalności
- Obligacje z opcją wykupu – emitent ma prawo wykupić obligacje przed terminem zapadalności
Podstawowa zasada inwestowania brzmi „Nie kupuj tego, czego nie rozumiesz”.Jeśli chcesz oszczędzać pieniądze na emeryturę , wykształcenie dziecka, czy inne cele, ale nie wiesz jak to zrobić najlepiej zwróć się o pomoc do doświadczonego eksperta.
Masz pytania napisz >>
Pytanie 20. Ile można zarobić na obligacjach skarbowych w okresie kryzysu ?
W dobie kryzysu związanego z koronawirusem RPP zdecydowała się na obniżenie stóp procentowych banków centralnych. Decyzja ta ma wpłynąć na obniżenie kosztów kredytu a tym samym ulżyć gospodarce. Jaki wpływ na rentowność obligacji mają zmiany rynkowych stóp procentowych ? Dla osób, które dopiero zagłębiają się w temat finansów osobistych wyjaśnię czym w ogóle są obligacje skarbowe ? Zgodnie z definicją obligacja to papier wartościowy emitowany w serii, w którym emitent czyli Państwo stwierdza, że jest dłużnikiem obligatariusza (Twoim) i zobowiązuje się wobec niego do spełnienia określonego świadczenia (np. wypłaty odsetek i wykupu obligacji).
W przypadku obligacji o stałym oprocentowaniu spadek stóp procentowych powoduje, że ich wartość rynkowa rośnie, lecz tracą one na wartości, gdy stopy procentowe idą w górę. Inaczej sytuacja wygląda w przypadku obligacji 3,4 lub 10 letnich, których oprocentowanie jest zmienne i uzależnione od rynkowych stóp procentowych lub inflacji. Jeśli inflacja i stopy procentowe rosną to oprocentowanie tych obligacji również wzrasta.
Poniżej przedstawiam przykłady takich obligacji:
Oprocentowanie trzyletnich zmiennoprocentowych obligacji skarbowychwyemitowanych 01 kwietnia 2020r w pierwszym sześciomiesięcznym okresie odsetkowym oprocentowanie wynosi 2,20% w stosunku rocznym. W kolejnych okresach odsetkowych oprocentowanie jest wyznaczane na podstawie wskaźnika WIBOR6M.( aktualnie 0,72%) a odsetki są wypłacane co pół roku.
Oprocentowanie czteroletnich indeksowanych obligacji skarbowych (COI0424) w pierwszym, rocznym okresie odsetkowym wynosi 2,40% w skali roku. W kolejnych okresach odsetkowych oprocentowanie jest zmienne wyznaczane na podstawie wskaźnika inflacji i marży 1,25%. Odsetki są wypłacane co roku.
W oparciu o obligacje skarbowe konstruowanych jest wiele produktów emerytalnych i ubezpieczeniowych. Jak funkcjonują takie rozwiązania pisałem tutaj >>
Niniejszy wpis nie jest poradą inwestycyjną a jedynie osobistą opinią autora, który dzieli się na tym blogu swoim doświadczeniem w zakresie oszczędzania i inwestowania kapitał
BEZPŁATNY WEBINAR
Zapisz się >>